신한금융투자는 14일 한국가스공사에 대해 모멘텀 재개와 함께 저평가 메리트가 부각될 전망이라며 투자의견 매수와 목표주가 8만8000원을 유지했다.

허민호 신한금융투자 연구원은 "한국가스공사의 1분기 영업이익은 전년동기 대비 15.1% 감소한 7211억원으로 시장 컨센서스를 하회했다"며 "이는 따뜻한 날씨로 인한 가스 판매량 감소와 주바이르 석유 광구의 증설 지연에 따른 투자비 회수 감소 때문"이라고 분석했다.

허 연구원은 "2분기 영업이익은 전년동기 대비 41.1% 증가한 2952억원으로 1분기 실적 부진을 만회할 것으로 예상된다"며 "오는 7월, 15~16%의 가스 공급마진 인상이 예상되는데다 공급마진에는 상반기 가스 판매량 부진에 따른 이익 감소분이 정산될 전망"이라고 말했다.

그는 또 "하반기 가스 자원량 추가 발견 모멘텀이 예상된다"며 "1분기 실적 부진과 일부 비규제 자원개발 사업 축소 우려는 주가에 선반영돼 향후 모멘텀 재개와 함께 저평가 메리트가 부각될 것으로 보인다"고 덧붙였다.