해외부동산 가격이 급락하면서 관련 펀드의 수익률 역시 비상이 걸렸다. 공모펀드만 1조2000억원 규모를 웃도는 가운데 올해부터 만기가 줄줄이 돌아오면서 수익은 커녕 원금 손실이 많게는 50% 안팎인 것으로 나타났다.

5일 윤창현 의원이 금융감독원으로부터 제출받은 해외부동산 공모펀드 판매현황 자료에 따르면 2018년 이후 판매된 해외부동산 공모펀드 총 14개 펀드로 판매액은 1조2757억원이다.

개인 2만7187명이 1조478억원을 투자했으며, 나머지는 381개 법인이 2279억원 규모로 투자했다.

문제는 가파르게 오른 기준금리와 수요 감소로 해당 펀드들이 투자한 해외 상업용 부동산의 가격이 급락했다는 점이다.

작년 1분기 이후 유럽의 역세권 건물은 25% 이상 하락했다. 독일 베를린 지역의 하락폭이 38%에 달했으며, 쾰른(-38%)과 암스테르담(-35%)도 가격 하락세가 두드러졌다.

미국 뉴욕의 오피스 역시 공실률이 20%까지 치솟은 가운데 가격은 22% 하락한 것으로 나타났다.

윤 의원은 "해외 부동산의 1순위 채권자는 은행이고 국내 공모펀드는 후순위 채권자"라며 "담보인정비율(LTV) 60% 건물의 가격이 20% 하락할 경우 공모펀드의 손실률은 50%에 이른다"고 지적했다.

판매사별로 보면 한국투자증권의 해외부동산 공모펀드 규모가 5087억원으로 가장 많았고 ▲KB국민은행(2,779억원) ▲하나증권(911억원) ▲미래에셋증권(795억원) 등이 그 뒤를 이었다.

자산운용사별로는 한국투자리얼에셋운용과 이지스자산운용이 각각 4963억원, 4737억원 규모다.

기관 투자자 중심의 사모 펀드의 경우 추가 자본 출자로 리파이낸싱이나 대출 만기 연장이 가능하다. 반면 다수의 개인 투자자들로 모집된 공모 펀드는 대출만기 연장이나 리파이낸싱을 위한 위한 추가 자본 출자가 현실적으로 불가능한 상황이다.

윤 의원은 "제2의 펀드사태로 확대되지 않도록 대책마련을 서둘러야 할 것"이라며 "해외부동산 공모펀드에 대해 대환 대출을 투자대상으로 하는 리파이낸싱 펀드를 조성해 개인 투자자들의 대규모 손실을 막을 수 있다"고 제언했다.