IBK투자증권은 1일 농심에 대해 하반기 해외 시장 성장에 따른 실적 기대감이 유효하다며 목표주가를 58만원으로 상향 조정했다. 투자의견은 '매수'를 유지했다.

김태현 IBK투자증권 연구원은 "현재 미국 공장의 최대 가능 매출은 8000억원 수준이며, 3분기 말 2공장 신규 라인 (CAPA 약 600억원)이 가동되면 생산능력이 약 8% 증가할 전망"이라며 "유럽 현지 대형 유통사 중심의 입점 제안이 늘고 있어 유럽 내 판매지역 다변화 및 협상력 강화 기대감이 높다"고 설명했다.

IBK투자증권에 따르면 농심의 올해 2분기 연결 매출액은 8713억원, 영업이익은 514억원으로 추정됐다. 대체로 시장예상치를 부합한 수준으로 지난 분기와 유사한 실적 흐름을 보일 것으로 분석했다. 지역별로 국내 법인 매출은 6292억원, 영업이익은 264억원으로 예상됐으며, 북미 매출액과 영업이익은 각각 1513억원, 148억원을 전망했다.

김 연구원은 "작년 비빔면 시장 점유율은 약 35%를 기록했으며 올해 40%까지 상승할 것으로 기대된다"며 "유럽, 동남아 중심의 수출 호조세도 이어질 것"으로 내다봤다. 중국 법인도 618 쇼핑 축제 등으로 실적 개선이 가능하다는 평가다.