은행 주택담보대출(주담대) 변동금리 산정의 기준이 되는 코픽스(COFIX·자금조달비용지수)가 두 달 연속 하락했다. 기준금리 인하 기대감이 높아져 시장금리가 하락했기 때문이다. 문제는 가계대출 증가세 속도 조절을 위해 은행들이 대출금리를 올리고 있어 이달 추가 금리 인상이 불가피해 보인다.

19일 은행연합회에 따르면 7월 신규취급액 기준 코픽스는 3.42%로 전월(3.52%)대비 0.10%포인트(p) 하락했다. 신규취급액 코픽스는 지난해 12월부터 올해 4월까지 5개월 연속 하락했다가 지난 5월 0.02%p 소폭 상승했고, 6월부터 다시 하락세로 돌아섰다. 코픽스는 은행이 실제 취급한 예·적금, 은행채 등 수신상품 금리가 인상되거나 인하될 때 이를 반영해 상승 또는 하락한다.

지난 16일 기준 5대은행(국민·신한·하나·우리·농협)의 1년 만기 정기예금 금리는 연 3.4~3.75%로 한 달 전(연 3.4~3.9%) 대비 금리 상단이 0.15%p 하락했다.

예금금리 산정 기준이 되는 은행채 1년물 금리가 올해 초(3.6%대) 대비 크게 하락한 3.279%(지난 16일 기준)를 기록했기 때문이다.

또한 주담대 변동금리 산정의 기준이 되는 은행채 6개월물(무보증·AAA) 금리는 지난 6월 3.5~3.6%대를 유지하다 7월 들어 3.4%대로 하락했다. 이달에는 3.3%대까지 떨어지며 연중 최저 수준을 기록하기도 했다.

미국 연방준비제도(Fed)와 한국은행의 기준금리 인하 기대감이 커지면서 은행채 등 시장금리가 하락세로 전환되면서 코픽스가 하락한 것이다.

은행들은 다음 영업일인 오는 19일부터 주택담보대출 등 신규 변동금리 기준 대출상품에 7월 코픽스를 반영한다.

다만 은행들은 금융당국의 가계부채 속도조절 주문에 발맞춰 대출금리를 지속적으로 높이고 있어 추가적인 금리 인상에 나설 것으로 보인다.

신한은행은 지난 16일 주택담보대출(전세자금대출 포함) 금리를 최대 0.05%p 인상하면서 한 달 새 무려 다섯번의 금리 인상을 단행했다. 우리은행 역시 한 달 새 다섯 차례, KB국민은행, NH농협은행도 한 달 새 2~3차례 금리를 올렸다.

집값이 상승세를 보이면서 대출수요를 끌어 올리고 있고, 당국의 스트레스 총부채원리금상환비율(DSR) 2단계 규제 시행이 다음 달 시행 되면서 '막차 수요'를 자극하고 있다.

실제 지난달 말 기준 은행의 가계대출 잔액은 1120조8000억원으로 전월 대비 5조5000억원 증가했다. 주담대를 중심으로 전월(5조9000억원) 수준의 증가세를 이어가면서 4개월 연속 증가세를 보이고 있다.

시중은행 관계자는 "대출수요가 늘어나고 있는 상황에서 시장금리 하락으로 대출금리 인상 효과가 상쇄되고 있어 추가 금리 인상 가능성이 높아진 상황"이라며 "한은 금통위 회의 결과에 따라 인상 폭이 달라질 것"이라고 말했다.